現代投資分析的特征線涉及如下回歸方程：r_t=β₀+β₁r_mt+μ_t；其中：r表示股票或債券的收益率；r_m表示有價證券的收益率（用市場指數表示，如標準普爾500指數）；t表示時間。在投資分析中，β₁被稱為債券的安全系數β，是用來度量市場的風險程度的，即市場的發(fā)展對公司的財產有何影響。依據1956~1976年間240個月的數據，Fogler和Ganpathy得到IBM股票的回歸方程（括號內為標準差），市場指數是在芝加哥大學建立的市場有價證券指數。

對于人均存款與人均收入之間的關系式S_t=α+βY_t+μ_t使用美國36年的年度數據得如下估計模型，括號內為標準差：

對于人均存款與人均收入之間的關系式S_t=α+βY_t+μ_t使用美國36年的年度數據得如下估計模型，括號內為標準差：

對于人均存款與人均收入之間的關系式S_t=α+βY_t+μ_t使用美國36年的年度數據得如下估計模型，括號內為標準差：

對于人均存款與人均收入之間的關系式S_t=α+βY_t+μ_t使用美國36年的年度數據得如下估計模型，括號內為標準差：