貨幣互換合約簽訂之后，兩張債券的價格始終相等。

波動率增加將使行權(quán)價附近的Gamma減小。

在期權(quán)存續(xù)期內(nèi)，紅利支付導致標的資產(chǎn)價格下降，但對看漲期權(quán)的價值沒有影響。

在現(xiàn)實生活中，持有成本模型的計算結(jié)果是一個定價區(qū)間。

法國數(shù)學家巴舍利耶首次提出了股價S應遵循幾何布朗運動。

無套利定價理論的基本思想是，在有效的金融市場上，一項金融資產(chǎn)的定價，應當使得利用其進行套利的機會為零。

隨著期權(quán)接近到期，平價期權(quán)受到的影響越來越大，而非平價期權(quán)受到的影響越來越小。

在貨幣互換中，不同國家的固定利率與別國的利率有關。

在期權(quán)風險度量指標中，參數(shù)Theta用來衡量期權(quán)的價值對利率的敏感性。

標的資產(chǎn)為不支付紅利的股票，當前價格S---O。為每股20美元，已知1年后的價格或者為25美元，或者為15美元。計算對應的2年期、執(zhí)行價格K為18美元的歐式看漲期權(quán)的理論價格為（）美元。設無風險年利率為8％，考慮連續(xù)復利。